如何应对人口老龄化 业界：协同推进养老金融发展

人民网北京11月4日电 （记者杜燕飞）近年来，随着我国人口老龄化进程持续加快，发展养老金融已成为应对人口老龄化挑战、促进银发经济发展的着力点。
在日前举行的2026大运河·养老金融研讨会上，与会嘉宾表示，养老金融的发展，既需要国家政策的有效引导、地方政府的制度统筹，也离不开金融机构加大创新供给、产业端打通服务链条，以及学术机构提供理论研究与人才支撑。
“养老金融理论根基是生命周期理论，关系到年轻人和老年人。”中国（深圳）综合开发研究院原院长、北大汇丰商学院教授樊纲表示，需要把压在箱底的钱变成有效投资。社保基金和商业养老保险都需要更好的投资回报，这就涉及长期资本、耐心资本的培育。
对于养老机构贷款融资难的问题，全国老龄办原副主任、中国社会福利与养老服务协会副会长朱耀垠认为，养老机构可持续发展的融资瓶颈，集中体现在贷款难。要突破民办非企业单位融资制度障碍，建立养老服务机构政策性融资担保体系；设立面向公益性养老机构的专门贷款机构，把一部分财政资金由拨款改为放贷。
谈及我国养老保障体系发展，清华大学五道口金融学院中国保险与养老金融研究中心首席专家、清华五道口养老金融50人论坛联席秘书长魏晨阳认为，我国养老金体系发展的关键是把当期的高储蓄转化为未来稳定、可持续的养老收入。建议完善3至5年滚动评价，区分市场整体波动带来的收益与管理人创造的超额收益；建立统一、直观的产品评价框架，按年龄、风险承受能力和家庭视角匹配产品；发展独立的第三方产品评估与长期规划服务。要让长期资金按照长期规律运行，让缺乏金融知识的居民也有能力、有意愿参与长期养老储备。
“要配套完善投资者教育、账户规则与机构考核机制，引导养老金坚持长钱长投，推动养老金体系、资本市场与实体经济形成良性循环，实现养老保障升级、金融结构优化与实体经济发展的跃升。”北京工商大学中国养老金融研究院院长刘云龙表示，依托“人口结构—养老金结构—财税结构—金融结构”四结构变迁分析理论框架，从宏观金融与长期资本形成的维度研判老龄化带来的机遇与约束，避免政策设计陷入碎片化、短期化的局限。
当前，各地正在推动养老金融发展。北京市通州区区长助理、政府特聘专家林巍表示，通州区织密居家、社区、机构相协调的养老服务网络，完善普惠养老供给，夯实养老金融发展民生底座。同时，探索养老信托、不动产信托财产登记等实践，推动保险、基金、信托等各类金融工具对接养老产业场景，打通金融资源向康养领域转化通道。
在中国人民人寿保险股份有限公司原总裁傅安平看来，养老金融的核心价值是汇聚长期资本、耐心资本，带动消费、投资，助力经济增长。养老金融对绿色金融、科技金融、普惠金融有牵引与带动作用。作为长期稳定资金，养老金是绿色投资的重要力量；通过风险投资，养老金可以间接支持科技创新。
“养老金融承载着千家万户对幸福晚年的期盼，我国已进入老龄化社会，应对人口老龄化、发展银发经济已成为国家重大战略。让每一位长者安享幸福晚年，需要政府、学界、金融机构和产业界凝聚共识，共同为人民群众的养老财富建言献策、添砖加瓦。”阳光保险集团联席CEO彭吉海表示。